Kion Group Aktie Prognose Kion: Das ist das nächste Kaufsignal

Trendbetrachtung auf Basis 6 Monate: Die Aktie des Anbieters von Gabelstaplern, Lagertechnik und verbundenen Dienstleistungen hat sich im Laufe der vorigen Woche ordentlich in Szene setzen können. Die Kion Group-Aktie schoss nämlich fast senkrecht nach oben.

Dem Anstieg ging ein Fehlausbruch unter die Marke von 32.34 EUR voraus. Das Verkaufssignal wurde mittlerweile negiert und zahlreiche Anleger versuchen sich indessen neu zu positionieren. Der Trend selbst ist von einer bärischen Lage wieder in eine neutrale Kaufphase zurückgekehrt. Auch das Handelsvolumen zog am Freitag deutlich an. Könnte sich jetzt mehr entwickeln?  

Expertenmeinung: Die Kurse nähern sich gerade einer überaus bedeutungsvollen Widerstandsebene. So könnte die Marke bei 37.50 EUR in den kommenden Wochen eine entscheidende Rolle in der weiteren Entwicklung spielen.

Auf dem erwähnten Niveau befindet sich eine hartnäckige Widerstandslinie, welche in diesem Jahr noch nicht gebrochen werden konnte. Konstruktiv wäre eine Konsolidierung bei aktuellen Preisen, um frisches Momentum für einen möglichen Ausbruch zu sammeln. Die aktuelle Lage könnte sich weiter entwickeln und das Setup sieht vielversprechend aus.

Aussicht: NEUTRAL

Am Mittwochnachmittag vorgelegte Vorab-Ergebnisse zum ersten Quartal beförderten die KION Group zum Handelsende an die Spitze der MDAX-Gewinner. Und mit diesen Zahlen können die Bullen in der Tat „arbeiten“, zumal KION daraufhin die 2023er-Prognose anhob.

Auf Basis der noch nicht testierten Berechnungen meldete der Anbieter von Logistik-Lösungen am gestrigen Nachmittag, dass der Gewinn vor Steuern und Zinsen (EBIT) im ersten Quartal mit 156 Millionen Euro zwar unter dem des Vorjahresquartals liegen werde (170,3 Millionen), das Ergebnis aber sehr deutlich über der durchschnittlichen Schätzung der Analysten ist, die bei 118 Millionen liegt. Zwar betonte KION, dass dieses relativ starke Ergebnis auch auf sogenannten „Vorzieheffekten“ basiere, so dass man das Übertreffen der Erwartungen letztlich nicht 1:1 auf das Gesamtjahr umrechnen kann.

Das Zahlenwerk insgesamt präsentierte sich dennoch gut genug, um die KION Group zu veranlassen, den bisherigen Ausblick auf das Gesamtjahr 2023 nach oben anzupassen. So sieht man beim Umsatz jetzt nach bislang 11,0 Milliarden Euro 11,2 Milliarden. Bei der ROCE, sprich der Vorsteuerrendite oder EBT-Marge, erwartet man jetzt 5,5 Prozent, vorher hatte man 5,0 Prozent avisiert. Und für das EBIT setzte KION die Prognose auf 615 statt bisher 550 Millionen Euro nach oben, wobei da jedes Mal das Wort „mindestens“ dahinter stand.

Das ist einerseits deutlich mehr als im Jahr 2022, als das EBIT bei nur 292 Millionen lag, andererseits immer noch weitaus weniger als die 842 Millionen Euro, die die KION Group im Jahr 2021 erreicht hatte. Aber:

Expertenmeinung: Dieser 2021 erreichte EBIT-Gewinn war ein Rekord. Und die Aktie hatte Ende 2021, im Überschwang der Erwartung, dass sich dieser Gewinnanstieg lückenlos fortsetzen wurde und als man noch nicht ahnte, wie heftig sich Lieferketten-Probleme und Inflation auswirken würden, ein Rekordhoch von 103,70 Euro erreicht. Setzt man dies ins Verhältnis zum derzeitigen Niveau des Aktienkurses und betrachtet das Kurs/Gewinn-Verhältnis, das selbst im Vorfeld dieser Prognose-Anhebung mit 18 im historischen Vergleich eher günstig ist, wird die Sache für die Bullen interessant. Zumal die Chance, dass sich die Margen des Logistik-Spezialisten 2024 und 2025 weiter erholen, auch in einem Umfeld stagnierenden Wachstum recht gut sind und die Bewertung somit für die kommenden Jahre auf diesem Kursniveau weiter sinken, sprich noch günstiger werden, könnte.

Was die Trader im bullischen Lager jetzt bräuchten, sind entsprechende Fakten im Chartbild. Der Kursanstieg um 4,39 Prozent als Reaktion auf diese Vorab-Ergebnisse war schon einmal gut. Aber für einen echten charttechnischen Befreiungsschlag müssten die Käufer unmittelbar am Ball bleiben. Die Aktie muss über das bisherige Jahres-Verlaufshoch von 40,86 Euro hinaus und dann idealerweise zügig die Charthürde bei 47,12 Euro nehmen, dann wäre der Weg nach oben frei. Diese vorläufigen Daten zum ersten Quartal und die Prognose-Anhebung würde das hergeben, die Käuferseite hat es jetzt in der Hand.