|
Lassen Sie sich den Artikel vorlesen:
|
Die Strategie des Covered Calls erlaubt Ihnen, eventuelle Kursverluste des Aktienbestands zum Teil abzufedern und zusätzliche Einnahmen in Form von Optionsprämien zu generieren. In den meisten Fällen werden Sie mit dieser Strategie auch die Dividendenrenditen von Ihren Aktien übertreffen.
In diesem Artikel wählen wir Optionen, die sich leicht im Geld befinden: Die Basispreise der Calls notieren unter dem aktuellen Kurs der jeweiligen Aktie. Dadurch werden attraktivere Prämien vereinnahmt und das Sicherheitspolster im Falle einer Abwärtsbewegung fällt höher aus.
Alle Informationen zur Covered Call Strategie mit Optionen im Geld finden Sie in unserem Artikel „Optionsstrategie Covered Calls im Geld: Depot-Schutz mit 2-stelligen Renditechancen“.
Tradeideen für Covered Calls bis Juni 2023
Die folgende Tabelle zeigt Ihnen 3 attraktive Tradeideen für Covered Calls im Geld mit maximalen Laufzeiten bis zum 16. Juni 2023:
| Name | US Ticker | Kurs | Verfallsdatum des Calls | Basispreis des Calls | Prämie des Calls | Dividende pro Aktie vor dem Verfall des Calls (ohne Gewähr) | Jährliche Rendite | Notwendiges Kapital in $ | Gewinnschwelle |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Schlumberger Limited | SLB | 49.80$ | 16. Jun 23 | 42.50$ | 800$ | 0.25$ | 13.14% | 4,980 | 41.55$ |
| The Charles Schwab Corporation | SCHW | 53.80$ | 16. Jun 23 | 50$ | 550$ | 0.25$ | 24.96% | 5,380 | 48$ |
| Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Ltd. | TSM | 85.37$ | 16. Jun 23 | 75$ | 1,180$ | 0.4554$ | 15.21% | 8,537 | 73.11$ |
Die dargestellten Kurse sind die Schlusskurse vom 21. April 2023. Diese können sich nach Börseneröffnung im Handelsverlauf von einer Minute zur anderen stark verändern. Die vorgestellten Calls sind nur Vorschläge und andere Basispreise mit anderen Prämien können jederzeit in Betracht gezogen werden.
Das Prinzip ist an dieser Stelle ganz einfach: 100 Aktien werden gekauft und 1 entsprechender Call wird auf diese Aktien „geschrieben“ bzw. leerverkauft.
Rendite, notwendiges Kapital und Gewinnschwelle
Die Rendite und die jährliche Rendite eines Covered Calls im Geld, wenn die Aktie zum Verfallsdatum der Optionen über deren Basispreis notiert, werden wie folgt berechnet:
- Rendite = (Dividende + Prämie des Calls / 100 + Basispreis – Aktienkurs) / Aktienkurs
- Jährliche Rendite = Rendite x 365 / Laufzeit
Dabei ist die Laufzeit die Differenz zwischen dem Verfallsdatum des Calls und dem Tag der Publikation dieses Artikels (24.04.2023).
Das notwendige Kapital, um einen Trade einzugehen, liegt zwischen 4.980$ und 8.537$. Für jede Depotgröße lassen sich also Tradeideen umsetzen. Der Betrag entspricht dem Kauf der 100 Aktien.
Die Gewinnschwelle ist der Kurs, auf den die zugrundeliegende Aktie fallen darf, um mit dem Trade in der Gewinnzone zu bleiben. Sie berücksichtigt die Prämie des Calls und die eventuelle ausstehende Dividendenausschüttung. Erst unter diesem Kurs fängt der Anleger an, einen Verlust zu erleiden. Würde der Anleger nur die Aktien kaufen, ohne den Call zu verkaufen, würde er bereits bei einem Kursrückgang der Aktie um 1 Cent Verluste erleiden.
Die Aktie von Schlumberger Limited im Fokus für unseren Covered Call
Unter den ermittelten Kandidaten nehmen wir die Aktie von Schlumberger Limited (US Ticker: SLB) etwas genauer unter die Lupe. Der Trade nimmt einen Betrag von 4.980$ als notwendiges Barkapital in Anspruch. Die mögliche jährliche Rendite beträgt 13,14%. Fällt die Aktie sogar auf 42,50$, bleibt diese jährliche Rendite erhalten.
Schlumberger ist ein multinationales Öl- und Gasindustrie-Unternehmen, das in der Exploration, der Förderung, dem Transport und der Verarbeitung von Öl und Gas tätig ist. Das Unternehmen ist in mehr als 85 Ländern aktiv und beschäftigt weltweit mehr als 100.000 Mitarbeiter. Das Unternehmen wurde im Jahr 1926 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Houston, Texas.
Prinzip des Covered Calls auf Schlumberger Limited
Der Covered Call mit einer Prämie von mindestens 800$ je Kontrakt wäre eine gute Möglichkeit, einerseits einen eventuellen Kursrückgang der Aktie abzufedern und andererseits eine zusätzliche Einnahme zu generieren. Dies bedeutet, dass Sie beim Verkauf des Calls die Option zu 8$ oder gerne höher verkaufen würden.
Wenn Sie die Call Option leerverkaufen, ohne die Absicht, die Aktie zu verkaufen, möchten Sie, dass diese Call Option wertlos verfällt. Das ist der Fall, wenn die Aktie am Ende der Laufzeit unter dem Basispreis (Strike) von 42,50$ schließt. In diesem Fall ist der Trade beendet und Sie kassieren die Call-Prämie von mindestens 800$ als Gewinn ab. Vorzeitige Gewinnmitnahmen sind jederzeit möglich. Dazu kaufen Sie einfach die Call Option zurück.
Sollte die Aktie kurz vor dem Ende der Laufzeit des Calls in der Nähe von oder über 42,50$ notieren, kann eine vorzeitige Ausübung der Option erfolgen, so dass je gehandeltem Kontrakt 100 Aktien zu einem Kurs von 42,50$ automatisch verkauft werden. Die Ausübung ist sicher, wenn die Aktie am Ende der Laufzeit, am 16. Juni 2023, über 42,50$ schließt. In diesem Szenario wird die Prämie des Calls als Gewinn mitgenommen und der Verkauf der Aktien führt zu einem Verlust von (42,50$ – 49,80$) x 100 = -730$. Unter dem Strich bleibt jedoch ein Gewinn von 95$ je Kontrakt und eine jährliche Rendite von 13,14%.
Sollte die Option ausgeübt und 100 Aktien aus Ihrem Depot verkauft werden, können Sie mit der Covered Call Strategie fortfahren. Sie kaufen erneut Aktien und verkaufen je 100 Aktien 1 Call Option leer, mit einem höheren Basispreis und einer Laufzeit Ihrer Wahl. Dadurch vereinnahmen Sie zusätzliche Prämien.
Entwicklung von Schlumberger Limited über 1 Jahr (Tageschart)
Der vorgestellte Covered Call könnte sowohl im Falle einer anhaltenden Seitwärtsbewegung als auch in einer Aufwärtsbewegung eine attraktive Rendite abwerfen und eine weitere Abwärtsbewegung zum Teil abfedern. Bis zu einem Kurs von 50,50$ ist der vorgestellte Covered Call profitabler als der einfache Kauf der Aktien.
So finden Sie die Call Option in der Handelsplattform
In unserem Video erfahren Sie, wie Sie mithilfe des OptionTraders der Handelsplattform eine Call Option handeln können.
Alle Daten zum Covered Call auf Schlumberger Limited auf einen Blick
| Auftrag | Kauf von 100 Aktien und Verkauf von 1 Call |
|---|---|
| Basiswert | Schlumberger Limited |
| Ticker | SLB |
| Basispreis des Calls (Strike) | 42.50$ |
| Laufzeit | 16.06.2023 |
| Prämie des Calls | 800$ |
| Ordertyp | LMT (Limit) |
| Routing | SMART |
| Gültigkeitsdauer | GTC (Gültig bis auf Widerruf) |
| Strategische Ausrichtung | Neutral |
| Kurs der Aktie zum Zeitpunkt der Trade-Erstellung | 49.80$ |
| Notwendiges Kapital (in USD) | 4,980 |
| Jährliche Rendite | 13.14% |
Detaillierte Informationen zum Produkt finden Sie hier: PRIIPs / KIDs OCC Optionen
Über den Optionen Broker LYNX können Sie direkt an den Terminbörsen mit Optionen handeln und von den einzigartigen Möglichkeiten der Assetklasse Optionen profitieren.
Als Daytrader, Anleger oder Investor profitieren Sie über den Online Broker LYNX von einem ausgezeichneten Angebot, denn wir ermöglichen Ihnen den preiswerten Handel von Aktien, ETFs, Futures, Optionen, Forex u.v.m. Nehmen Sie sich die Zeit, unsere Gebühren mit denen der Konkurrenz zu vergleichen und handeln Sie in Zukunft über unsere professionelle Handelsplattform.
Handeln Sie diese Trading-Idee doch einfach risikolos mit unserem kostenfreien Demokonto nach.
Optionsstrategien für jede Marktsituation
|
Lassen Sie sich den Artikel vorlesen:
|
Alles über Optionen
--- ---
--- (---%)Displaying the --- chart
Heutigen Chart anzeigen
