Crowdstrike Holdings Aktie Prognose Crowdstrike: Das Ikarus-Problem

Trendbetrachtung auf Basis 6 Monate: Nur wenige Technologieaktien konnten in den letzten beiden Monaten ihre Höchststände vom Jahresbeginn wieder erreichen. Die CrowdStrike-Aktie war Anfang Mai fast soweit und zeigte dabei eine relative Stärke gegenüber dem Gesamtmarkt. Die schnellen Kursanstiege führten jedoch zu Gewinnmitnahmen, die erwartungsgemäß einsetzten. Dadurch wurde die leicht überkaufte Phase weitgehend abgebaut. Derzeit zeichnet sich ein klassisches „Cup and Handle“-Muster ab. Der übergeordnete Trend befindet sich aktuell in einer potenziell bullischen Phase.

Expertenmeinung: Die jüngste Aufwärtsbewegung wird insbesondere von der 20-Tage-Linie gestützt, die in den vergangenen Wochen nicht unterschritten wurde. Die Käuferseite strebt nun einen Ausbruch über die Marke von 450 USD an, was aus charttechnischer Sicht Raum für weitere Anstiege eröffnen könnte. Ein mögliches Kursziel, basierend auf der aktuellen Formation, liegt bei rund 600 USD. Die Gegenseite hofft hingegen auf einen Rückfall unter die 20-Tage-Linie oder auf einen Fehlausbruch. Derzeit jedoch scheint das Momentum klar bei den Bullen zu liegen. Daher stufe ich die Aktie von „neutral“ auf „bullisch“ auf.

Aussicht: BULLISCH

Trendbetrachtung auf Basis 6 Monate: Die Aktie, des auf Cybersicherheit spezialisierten Unternehmens, hat in den letzten Monaten eine beeindruckende Rallye verzeichnet. Dennoch führte die jüngste Korrektur an der Wall Street auch hier zu teilweise deutlichen Gewinnmitnahmen. Umso gespannter waren Anleger gestern nach Börsenschluss auf die Zahlen zum abgelaufenen Quartal. Zunächst die positive Nachricht: Der Konzern übertraf die Erwartungen der Analysten sowohl beim Gewinn als auch beim Umsatz. Der Gewinn konnte im Vergleich zum Vorjahresquartal um +329,2 % gesteigert werden, während der Umsatz um +25,2 % zunahm. Dennoch verlor die Crowdstrike-Aktie im nachbörslichen Handel. Warum?

Expertenmeinung: Der Grund dafür waren verhaltene Aussichten. So dürfte der Gewinn im laufenden Quartal lediglich bei 0,64 bis 0,66 USD je Aktie liegen, während Analysten bisher mit 0,96 USD je Aktie gerechnet hatten. Für das Gesamtjahr wird ein Gewinn von 3,33 bis 3,45 USD je Aktie erwartet, womit der bisherige Konsens von 4,40 USD je Aktie klar verfehlt wird. Diese schwächeren Aussichten könnten die Aktie heute deutlich belasten. Eine wichtige Unterstützung befindet sich bei rund 335/336 USD, was als realistisches Kursziel gelten könnte.

Aussicht: NEUTRAL

Quelle: Earningswhispers.com
https://www.earningswhispers.com/epsdetails/CRWD

Trendbetrachtung auf Basis 6 Monate: Das US-amerikanische Unternehmen hat sich auf Cybersicherheitstechnologien spezialisiert. Nachdem der Konzern zuletzt im November solide Wachstumszahlen bekanntgegeben hatte, setzte sich die Rallye der Crowdstrike-Aktie in gewohnter Manier fort. Im Bereich von 335/336 USD hat sich ein solider Boden gebildet. Das letzte Kaufsignal wurde Ende Januar ausgelöst. Dies führte zu einer starken Rallye, die in der vergangenen Woche ihr vorläufiges Ende fand. Dennoch passt die Korrektur gut in das Gesamtbild der Aktie. Nach wie vor zeigt sich eine Serie von höheren Hochs und höheren Tiefs, weshalb sich der Wert weiterhin in einem Aufwärtstrend befindet.

Expertenmeinung: Die nächsten Quartalsergebnisse wird Crowdstrike am kommenden Dienstag nach Börsenschluss präsentieren. Diese dürften einen wesentlichen Einfluss auf den weiteren Kursverlauf haben. Vorerst sollten die Bullen vor allem die 50-Tage-Linie im Blick behalten, die aktuell Gefahr läuft, unterschritten zu werden. Sollte von hier aus eine Erholung nach oben gelingen, könnte sich ein technisches Kaufsignal ergeben. Falls zudem die Fundamentaldaten überzeugen, könnte sich die Rallye weiter fortsetzen. Die tatsächlichen Zahlen bleiben abzuwarten – das nächste Update folgt.

Aussicht: BULLISCH

Trendbetrachtung auf Basis 6 Monate: Ende November präsentierte das Unternehmen, das im Bereich Cybersicherheit tätig ist, Quartalsergebnisse, die vom Markt positiv aufgenommen wurden. Sowohl die Gewinne als auch die Umsätze lagen über den Schätzungen des Marktes.

Dennoch verlor die Crowdstrike-Aktie etwas an Wert. Dies dürfte vor allem an den ohnehin bereits starken Kursgewinnen gelegen haben. Zahlreiche Anleger nahmen vorübergehend ihre Gewinne vom Tisch. Es folgte erneut eine Annäherung in Richtung der 20-Tage-Linie. Diese wurde im gestrigen Handel von den Bullen für neue Einstiege genutzt.   

Expertenmeinung: Somit setzt sich der Aufwärtstrend der letzten Monate weiter fort. Die Serie von höheren Hochs und höheren Tiefs, welche hier seit September besteht, ist beeindruckend. Solange das Tief dieser Woche und somit die Marke bei 336.56 USD nicht verletzt wird, bleiben die Bullen fest im Sattel.

Es ist davon auszugehen, dass die Aktie bald das bisherige Allzeithoch bei 398.33 USD testen dürfte. Dieses wurde im Juli erreicht und könnte das nächste mögliche Kursziel der Anleger werden. Das gestrige technische Kaufsignal dürfte neues Potenzial mit sich bringen.

Aussicht: BULLISCH

Ein Supergau brachte CrowdStrike in die Schlagzeilen – jetzt ist die Aktie wieder oben. Könnte sich der Einstieg lohnen oder drohen neue Turbulenzen?

Supergau: IT-Ausfall mit globalen Folgen

Ein Update des Cybersecurity-Anbieters CrowdStrike hat zu einem gravierenden IT-Ausfall geführt, der weltweit Banken, Flughäfen und andere Unternehmen lahmlegte. Ursache war ein fehlerhaftes Update der Cybersicherheitsplattform CrowdStrike Falcon.

Das Update löste auf Windows-Systemen einen Bluescreen-Fehler aus. Betroffene Geräte konnten nicht mehr neu gestartet werden und steckten in einer Boot-Schleife fest.

Die Folgen waren immens. Zahlreiche Unternehmen und Organisationen waren handlungsunfähig. Finanztransaktionen konnten nicht mehr durchgeführt werden, Fernsehsender konnten nicht mehr live übertragen, Flüge wurden abgesagt und Notrufsysteme fielen teilweise aus.

Falls Ihnen das alles bekannt vorkommt, dann ist das kein Zufall. All das ist jedoch nicht gestern oder heute geschehen, sondern vor etwas mehr als vier Monaten.
Doch warum tische ich Ihnen nochmal die Suppe von gestern auf?

Schnee von gestern? Die Lehren für Investoren

Weil ein Rückblick auf die Ereignisse es ermöglicht, Lehren aus der Situation zu ziehen. Im Kontext der Börse lässt sich daraus vor allem eine Sache lernen:
Die meisten Nachrichten erscheinen im Moment des Geschehens unglaublich wichtig, nach einer gewissen Zeit interessiert es jedoch niemanden mehr und langfristig sind sie bedeutungslos. Die meisten Anleger könnten heute nicht mal mehr das Unternehmen benennen, das damals die Probleme verursacht hat.

Das zeigt auch das Kursgeschehen. Nachdem ein Update von CrowdStrike weltweit zu IT-Ausfällen geführt hatte, ging es mit den Kursen für einige Tage abwärts, doch dann drehte die Aktie.
Heute notiert sie auf demselben Niveau wie vor dem Vorfall.

Ausgehend vom Tief hat die Aktie um 80 % zugelegt. Wie sagt man so schön: In Krisen eröffnen sich die größten Gelegenheiten.

Nichts wird so heiß gegessen, wie es gekocht wird

Wie das Unternehmen gestern mitgeteilt hat, haben die damaligen Vorfälle einen gewissen Gegenwind verursacht. Unterm Strich liegt die Dollar-Based Net Retention Rate trotzdem bei 115 %.
Das bedeutet, dass die Bestandskunden ihr Geschäft mit CrowdStrike weiter ausbauen. Darüber hinaus geht man davon aus, dass die Dynamik mittelfristig weiter zunimmt.

Falcon Flex stellt sich demnach immer mehr als Erfolg heraus. Dabei handelt es sich um ein flexibles Abonnementmodell von CrowdStrike, welches Kunden mehr Freiheit und Anpassungsmöglichkeiten bei der Nutzung der Falcon-Plattform bietet. Es wurde entwickelt, um die Einführung der Plattform zu beschleunigen und gleichzeitig die Kundenzufriedenheit und den Wert der Verträge zu erhöhen.
Inzwischen hat man auf dieser Basis Verträge mit einem Gesamtwert von mehr als 1,3 Mrd. USD abgeschlossen. Die Aufträge, die über Falcon Flex abgeschlossen werden, haben im Durchschnitt einen deutlich höheren Wert als abseits davon.

Zahlen, Daten & Perspektiven: Was die Q3-Ergebnisse verraten

Der Gewinn lag in Q3 mit 0,93 USD je Aktie weit über den Erwartungen von 0,80 USD. Mit einem Umsatz von 1,01 Mrd. USD hat man die Analystenschätzungen von 985 Mio. USD ebenfalls übertroffen.

Auf Jahressicht entspricht das einem Umsatzplus von 29 % und einem Gewinnsprung um 13 %.
Der freie Cashflow war jedoch von 239 auf 231 Mio. USD rückläufig.

Die negativen Auswirkungen der damaligen Vorfälle sind also spürbar, die Umsatzentwicklung deutet jedoch darauf hin, dass sie von vorrübergehender Natur sind.

Darüber hinaus hat man die Umsatzprognose für das laufende Geschäftsjahr von 3,89 – 3,90 auf 3,92 – 3,93 Mrd. USD erhöht und die Gewinnerwartungen von 3,61 – 3,65 auf 3,74 – 3,76 USD je Aktie.

Nachbörslich kam es trotzdem zu einem Kurssturz um 5,85 % auf 343 USD. Kurzfristig ist die Börse eben unberechenbar, langfristig liegt die Korrelation zwischen den Fundamentaldaten und dem Kurs jedoch bei 100 %.

„Often, there is no correlation between the success of a company’s operations and the success of its stock over a few months or even a few years. In the long term, there is a 100 percent correlation between the success of the company and the success of its stock. This disparity is the key to making money; it pays to be patient.“ – Peter Lynch.

CrowdStrike notiert vorbörslich bei 343 USD und somit in der Nähe der Unterstützung bei 335 USD.
Es ist wahrscheinlich, dass auf diesem Niveau wieder Kaufinteresse aufkommt.

Fällt die Aktie jedoch unter 335 USD, muss mit einer Ausdehnung der Korrektur in Richtung 323, 300 oder 283 USD gerechnet werden.